RCI FINANCE MAROC clôture avec succès une émission de BSF

RCI Finance Maroc réalise une émission de Bons de Société de Financement (BSF) de 400 MMAD à 3 ans à 3,04% sursouscrite 21 fois. Cette opération constitue la plus importante et la moins chère jamais réalisée par la société sur cette maturité.

RCI Finance Maroc a clôturé avec succès une
émission de Bons de Société de Financement (BSF) de 400 millions de Dirhams à
un taux de 3,04% dont la souscription a eu lieu le 13 mars 2019. Cette
opération constitue la plus importante et la moins chère jamais réalisée par la
société sur cette maturité.

L’émission a attiré un livre d’ordres de 8,4
milliards de Dirhams et a été sursouscrite plus de 21 fois. RCI Finance Maroc
remercie l’ensemble des investisseurs, qui ont ainsi démontré leur confiance
dans la solidité financière de l’entreprise et leur capacité à accompagner
durablement sa croissance.

RCI Finance Maroc a bénéficié de conditions de
marché favorables, adossant son opération à un cours des Bons du Trésor (BDT) à
3 ans de 2,54%. L’annonce d’une fourchette de spread et la méthode
d’adjudication choisie ont permis de resserrer le spread de l’opération à 50
bps, un niveau benchmark sur le marché, en ligne avec le positionnement de la
société, leader du financement automobile au Maroc.

Cette opération, la seconde depuis la
restructuration et le doublement du plafond du programme BSF opérés en novembre
2018, permet à RCI Finance Maroc d’atteindre un encours BSF supérieur à 1,6
milliards de Dirhams. Elle conforte ainsi la stratégie de l’entreprise de
porter le poids du refinancement de marché à un tiers de son endettement au
cours de l’année 2019.

La maturité de 36 mois, supérieure à la durée
moyenne du portefeuille de financements de la société, vient conforter la
position de liquidité de RCI Finance Maroc, en cohérence avec sa politique de
maîtrise du risque de liquidité en disposant de passifs d’une maturité
supérieure à ses actifs.

Les ressources levées à l’occasion de cette émission seront directement investies
dans les offres de financements et services des marques Renault et Dacia à
destination des particuliers, des entreprises et des concessionnaires du Groupe
Renault au Maroc.